potential for increased trade in milk and dairy products between Canada and the United States under trade liberalization

Controversy surrounds the effect of free trade in milk and dairy products between Canada and the United States. A static, nonspatial, synthetic, partial equilibrium model is used to explore this issue. The results show that under any reasonable set of parameter estimates, net trade between Canada and the United States would be small, or zero. Free trade would be accompanied by large welfare losses for the current owners of Canadian milk production quota, but new entrants to the industry would earn more producer surplus under free trade than if they paid the full rental value for production quota under the current supply management policy. Un climat de controverse entoure la question des effets du libre‐échange du lait et des produits laitiers entre le Canada et les États‐Unis. Pour examiner la question, nous utilisons un modèle àéquilibre partiel, synthétique, non spatial et statique. À partir des résultats obtenus, on constate que, pour tout jeu plausible de valeurs paramètrales, le bilan commercial net entre le Canada et les États‐Unis serait faible ou nul. Le libre‐échange entraînerait de graves pertes de revenu brut pour les détenteurs actuels de contingents de production de lait, mais pour les nouveaux arrivants en production laitière, le surplus du producteur serait supérieur à ce qu'il serait s'ils devaient payer la pleine valeur locative des quotas