Free trade and the burden of domestic policy

Consider a small economy facing accession to a exogenously defined trade agreement. Before accession, the government controls trade and pollution policy. After accession, it retains control over pollution policy, but must allow free trade in all goods. This is a choice many governments face while joining trade agreements today. They decide whether greater market access to other members is more valuable than control over trade policy. I ask two questions. All else being equal what happens to environmental policy after accession? Second, what affects the choice of accession and how does this choice impact aggregate welfare? I show that a loss in control over trade policy alters the political incentives determining environmental policy. Before accession, producers can transfer a portion of their burden of environmental regulation to consumers through price increases. After accession the same regulation is borne entirely by producers. Owing to the change in burden, there exist plausible conditions under which the adoption of free trade can lead to more stringent environmental regulation, a reduction in the preferential treatment of special interest groups, and an increase in aggregate welfare. /// On examine la situation d'une petite économie considérant l'accession possible à un accord commercial défini par des forces exogènes. Avant l'accès, le gouvernement contrôle sa politique commerciale et environnementale. Après l'entrée dans cet accord, le gouvernement retient le contrôle sur la politique environnementale mais doit permettre le libre commerce de tous les biens. C'est un choix auquel plusieurs gouvernements doivent faire face au moment de faire des accords commerciaux. Ils doivent décider si l'accès à un plus vaste marché vaut davantage que le contrôle sur la politique commerciale. On s'interroge sur deux points: d'abord, toutes choses étant égales par ailleurs, qu'arrive-t-il à la politique environnementale après la signature de l'accord? ensuite, quelles sont les forces déterminantes dans ce choix, et quel est son impact sur le niveau de bien-être? On montre que la perte de contrôle de la politique commerciale modifie les incitations politiques qui déterminent la politique environnementale. Avant l'accession, les producteurs peuvent transférer une portion du fardeau de la réglementation environnementale aux consommateurs via des augmentations de prix. Après l'accession, le fardeau de cette réglementation doit être porté entièrement par les producteurs