The determinants of the fiscal receipts of Canada's provincial governments: an empirical study

ABSTRACT IN FRENCH: Nous présentons les résultats d'une étude empirique menée dans le but d'identifier les principaux facteurs qui influencent la taille des revenus publics. Notre analyse couvre la période 1967-2003, et utilise les observations des dix provinces canadiennes concernant quatre catégories de recettes précises (recettes totales de sources propres, impôts sur le revenu des particuliers, impôts sur le bénéfice des sociétés et taxes à la consommation). Nous testons plusieurs hypothèses incluant les thèses relatives à l'influence de l'idéologie du parti au pouvoir, la présence d'un cycle électoral, l'effet de la structure démographique et de l'ouverture économique aux marchés étrangers et la présence de contraintes financières. Nos résultats indiquent que les gouvernements provinciaux disposent d'une certaine marge de manoeuvre en matière de taxation. Cependant, de nombreuses contraintes viennent limiter leur capacité à modifier les impôts et les taxes. // ABSTRACT IN ENGLISH: We present the results of an empirical study that focused on identifying the key factors that influence the size of public revenues. Our analysis covers the 1967-2003 period and uses observations made in the ten Canadian provinces with respect to four specific revenue categories (total own-source revenues, personal income taxes, corporate income taxes, and consumption taxes). We test a number of hypotheses, including the influence of the ideology of the party in power, the presence of an electoral cycle, the impact of the demographic structure, the economic openness to foreign markets, and the presence of financial constraints. Our results indicate that the provincial governments have some flexibility when it comes to taxation. However, many constraints exist that can limit their ability to change taxes. Reprinted by permission of The Institute of Public Administration of Canada/L'Institut d'administration publique du Canada