Stochastic Runge Kutta methods with the constant elasticity of variance (CEV) diffusion model for pricing option

In order to solve numerically the constant elasticity of variance (CEV) model for pricing of European call option, we propose in thiswork the Stochastic Runge-Kutta method. We compare the obtained results using this approache, with those given by the Monte Carlo method in Broadie-Kaya [4]. Further,...

Ausführliche Beschreibung

Bibliographische Detailangaben

Veröffentlicht in:	Int. J. Math. Anal 2014, Vol.8 (18), p.849-856
Hauptverfasser:	Aboulaich, Rajae, Jraifi, Abdelilah, Medarhri, Ibtissam
Format:	Artikel
Sprache:	eng
Schlagworte:	Mathematics
Online-Zugang:	Volltext
Tags:	Tag hinzufügen Keine Tags, Fügen Sie den ersten Tag hinzu!